Fondsportrait

UniRenta Corporates A

  • ISIN Ausgabe- preis Rücknahme- preis Preisdatum Änderung zum Vortag Änderung zum Vortag Zwischengewinn (Ertragsausgleich wurde durchgef.)
    LU0039632921 97,63  EUR 94,79  EUR 21.06.2019 -0,66% -0,63  EUR 0,00  EUR
    Capital 5 Sterne

    Stand: 01. Februar 2019

    Goldener Bulle

    Stand: 01. Februar 2017

    Euro FundAwards

    Stand: 01. Januar 2019

    Risikoklasse:1)
    blaugeringes Risikogruenmäßiges Risikogelb_hakenerhöhtes Risikoorangehohes Risikorotsehr hohes Risiko
    KategorieEmpfohlene Anlagedauer
    Rentenfonds für internationale Unternehmensanleihen

    risikoskala6

    Der Fonds eignet sich für Kunden mit einem Anlagehorizont von 6 Jahren oder länger.

    Anlagestrategie
    Der UniRenta Corporates A legt sein Fondsvermögen in internationale Unternehmensanleihen an mit Schwerpunkt US-Dollar. Er kann unter anderem Anleihen auf das Britische Pfund, dem Euro oder den Yen beimischen. Der Anlageschwerpunkt liegt derzeit dabei auf dem amerikanischen Corporate-Bond-Markt. Der Fonds investiert derzeit zu mindestens 90 Prozent im Bereich "Investment Grade", d.h. in den Bonitätsgruppen besser/gleich Baa3/BBB- (Moody's/Standard&Poor's Rating).
    Investmentprozess
    Unser Investmentprozess im Rentenfondsmanagement fußt auf einem disziplinierten Top-down-Ansatz, bei dem sowohl makroökonomische Faktoren als auch spezifische Eigenschaften der Märkte eine wesentliche Rolle spielen. Einzeltitelgesichtspunkte, sog. Bottom-up-Elemente, kommen bei der Auswahl der jeweiligen Anleihe ebenfalls zum Tragen.  Bei der Konstruktion des Portfolios kann jeder Portfoliomanager auf das Research aller researchverantwortlichen Kollegen zurückgreifen. Das dahinter stehende Ziel: Die besten Ideen aus dem gesamten Rentenfondsmanagement zugänglich machen, um sie dann für den jeweiligen Fonds erkennen und nutzen zu können. Dazu dient eine systematische Kommunikation zwischen dem Researchverantwortlichen und dem zuständigen Portfoliomanager.
    Teamansatz
    Text?

    Unsere Fonds werden auf Basis eines Teamansatzes gesteuert. Auch wenn der zuständige Portfoliomanager eigenverantwortlich handelt, so ist jede Anlage Ergebnis einer Gemeinschaftsarbeit. Damit die Rundumschau dieses ganzheitlichen Ansatzes funktioniert, ist ein enger Austausch innerhalb des Portfoliomanagements notwendig. Warum wir das machen? Um die vielversprechendsten Investmentideen zu finden und möglichst viele Blickwinkel miteinander zu kombinieren, um die bestmögliche Entscheidung treffen zu können.

    Kommentar des Fondsmanagements2)

     

    Zeitraum: 01.05.2019 - 31.05.2019

     

    Risikoprämien steigen anIm Mai prägte der sich verschärfende Handelsstreit zwischen den USA und China das Geschehen an den Finanzmärkten. Zum Monatsende hin eröffnete die US-Administration zudem mit Mexiko einen weiteren Schauplatz im Zollstreit. Auch sorgte die Lage in Großbritannien für Verunsicherung unter den Anlegern. Die Wahrscheinlichkeit eines „harten Brexits“ hat zugenommen. Darüber hinaus zeigten sich die im Berichtsmonat veröffentlichten Konjunkturdaten und wirtschaftlichen Frühindikatoren nicht gerade von ihrer besten Seite. Befürchtungen über eine Abschwächung des Welthandels sorgen zunehmend für Verunsicherung. In diesem Umfeld waren sichere Anlagehäfen wie etwa deutsche Bundesanleihen und US-Treasuries gesucht. Deren Renditen fielen im Berichtsmonat deutlich. Bundesanleihen notierten zum Monatsende mit minus 20 Basispunkten auf historischem Renditetief. Im Gegenzug gerieten die mit Risiko behafteten Anleihesegmente unter Druck. Am europäischen Unternehmensanleihemarkt standen der rückläufigen Zinsbewegung steigende Risikoaufschläge (Spreads) entgegen. Auf Gesamtmarktebene (ICE BofA Merrill Lynch Euro Corporates, ER00-Index) ergab sich für Firmenanleihen mit minus 0,1 Prozent per saldo eine leicht negative Wertentwicklung. Die Spreads weiteten sich dabei von 67 auf 85 Basispunkte aus. In den risikoreicheren Untersegmenten waren etwas deutlichere Einbußen zu beobachten. Nachrangige Industrie- und Finanzpapiere (ICE BofA Merrill Lynch ENSU/EBSU-Index) gaben um 0,7 beziehungsweise 1,2 Prozent nach. Dort weiteten sich zudem die Risikoprämien um 24 und 26 Basispunkte aus. Der hochverzinsliche Bereich (High Yield) gab auf Indexebene (ICE BofA Merrill Lynch Euro High Yield, HEAG-Index) sogar 1,4 Prozent ab. Die Spreads stiegen dort um 53 auf 335 Basispunkte an. Die am Unternehmensanleihemarkt bislang sehr erfreuliche Jahresentwicklung wurde somit im Mai gestoppt. Am Neuemissionsmarkt wurden in den vergangenen Wochen wieder etwas mehr Papiere emittiert. Angesichts der verhaltenen Stimmung stiegen dort die Neuemissionsprämien wieder etwas an. Der Handelsstreit und dessen Auswirkungen auf die Weltkonjunktur bleiben wesentliche Treiber an den Märkten.

    Historische Wertentwicklung per 31.05.2019

    Stand: 31.05.2019

    Stammdaten
    Name:UniRenta Corporates A3)
    WKN972045
    ISINLU0039632921
    Art des Investment­vermögens: OGAW-Sondervermögen
    FondswährungEUR
    Auflegungs­datum: 01.10.1992
    Geschäftsjahr01.10. – 30.09.
    Rücknahme­preis: 94,78 EUR
    Fondsvermögenper 31.05.2019107 Mio. EUR
    Ertragsver­wendung: i. d. R. ausschüttend Mitte November
    Ausschüttung2,67 EUR (für das Geschäftsjahr 2017/2018)
    Freistellungsempfehlung4)ca. EUR 3,20 pro Anteil
    Verfügbarkeitgrundsätzlich bewertungstäglich
    Verwaltungs­gesellschaft: Union Investment Luxembourg S.A.
    Ausgabeauf­schlag: 5)3,00 % vom Anteilwert Hiervon erhält Ihre Bank 90,00 – 100,00 %.6)
    Verwaltungs­vergütung: zzt. 0,90 % p.a., maximal 1,00 % p.a.Hiervon erhält Ihre Bank 25,00 – 35,00 %.6)
    Laufende Kosten7)1,08 %
    Erfolgs­abhängigeVergütung: 8)0,00 %
    SparplanAb 25,- Euro pro Rate möglich
    Ratinginformationen (30. April 2019)
    Scope Mutual Fund Rating:N/A
    Morningstar RatingTM Gesamt: 9)3 Sterne

    1) Die Risikoklassifizierung von Union Investment basiert auf verbundeinheitlichen Risikoprofilen. So lassen sich Union Investment-Fonds in ihrer Risikoklasse direkt mit anderen Wertpapieren der genossenschaftlichen FinanzGruppe vergleichen. Für Zwecke dieser Information wird die Risikoklasse einer Farbe zugewiesen. Die Risikofarbe rot wird bei Fonds vergeben, die ein sehr hohes Risiko bis hin zum möglichen vollständigen Kapitalverzehr aufweisen. Ausführliche Informationen zur Risikoklasse entnehmen Sie bitte dem Verkaufsprospekt. Unabhängig von dieser Risikoklassifizierung wird in den wesentlichen Anlegerinformationen (wAI) ein gesetzlich vorgeschriebener Risikoindikator ausgewiesen und beschrieben. Beide Systeme sind nicht identisch und können somit nicht direkt miteinander verglichen werden.

    2) Die Quelle der genannten Finanzmarktdaten ist, sofern nicht anders ausgewiesen, Datastream oder Bloomberg.

    3) UniRenta Corporates A ist eine Anteilklasse des Sondervermögens UniRenta Corporates.

    4) Der tatsächlich erforderliche Freistellungsbetrag kann niedriger oder höher als der angegebene Schätzwert sein, welcher sich auf den nächsten Ausschüttungstermin bzw. bei thesaurierenden Fonds auf die nächste fällige Vorabpauschale bezieht.

    5) Wenn dieser Fonds in einer Versicherungslösung vermittelt wird, wird kein Ausgabeaufschlag erhoben.

    6) Die Höhe der Partizipation ist abhängig vom Vertriebsstatus Ihrer Bank bei der Verwaltungsgesellschaft. Dieser kann sich in Abhängigkeit vom Vertriebserfolg der Bank bei der Vermittlung von Fondsanteilen der Union Investment Gruppe während der Haltedauer ab dem Folgejahr kalenderjährlich innerhalb der genannten Bandbreiten ändern.

    7) Die hier ausgewiesenen "laufenden Kosten" fielen im letzten Geschäftsjahr 01.10.2017 - 30.09.2018 an und umfassen vom Fonds getragene Kosten - ausgenommen einer eventuellen erfolgsabhängigen Vergütung und Transaktionskosten. Sie können von Jahr zu Jahr schwanken.

    8) Die erfolgsabhängige Vergütung beträgt bis zu 25 Prozent des Betrages, um den die Anteilwertentwicklung die Entwicklung der Bemessungsgrundlage übersteigt. Sofern für das abgelaufene Geschäftsjahr eine solche erfolgsabhängige Vergütung angefallen ist, wird diese auch im entsprechenden Jahresbericht ausgewiesen, dabei können Geschäftsjahr und Vergleichsperiode voneinander abweichen.

    9) © 2014 Morningstar, Inc. Alle Rechte vorbehalten. Die hierin enthaltenen Informationen: (1) sind für Morningstar und/oder ihre Inhalte-Anbieter urheberrechtlich geschützt; (2) dürfen nicht vervielfältigt oder verbreitet werden; und (3) deren Richtigkeit, Vollständigkeit oder Aktualität wird nicht garantiert. Weder Morningstar noch deren Inhalte-Anbieter sind verantwortlich für etwaige Schäden oder Verluste, die aus der Verwendung dieser Informationen entstehen. Die Wertentwicklung in der Vergangenheit ist keine Garantie für zukünftige Ergebnisse.

Börse

Loading:
Data

from
Server Uhr
DAX ESTOXX50 Bund-Future

Kontakt

Tel. 00352 2640-9500