Fondsportrait

UniThemen Aktien A

• Fondsportrait
• Wertentw.
• Struktur

• ISIN	Ausgabe- preis	Rücknahme- preis	Preisdatum	Änderung zum Vortag	Änderung zum Vortag	Zwischengewinn (Ertragsausgleich wurde durchgef.)
  LU2486848448	108,22  EUR	103,07  EUR	21.03.2023	1,05%	1,07  EUR	0,00  EUR

  Risikoklasse:
  	geringes Risiko		mäßiges Risiko		erhöhtes Risiko		hohes Risiko		sehr hohes Risiko

  Kategorie		Empfohlene Anlagedauer
  Globaler Aktien-Themenfonds		Der Fonds eignet sich für Kunden mit einem Anlagehorizont von 6 Jahren oder länger.

  Anlagestrategie

  UniThemen Aktien ist ein weltweit anlegender Aktienfonds. Das Fondsvermögen wird überwiegend in Aktien internationaler Unternehmen und aktienähnliche Papiere angelegt.   Das Anlagekonzept des Fonds verbindet ein aktives Management mit einer flexiblen Steuerung einer Vielzahl von Themeninvestments. Themeninvestments umfassen grundsätzlich Investitionen in verschiedene thematisch gruppierte Aktienwerte. Die Anlagestrategie orientiert sich an einem Vergleichsmaßstab 7 , wobei versucht wird, dessen Wertentwicklung zu übertreffen. Das Fondsmanagement kann durch aktive Über- und Untergewichtung einzelner Vermögenswerte wesentlich – sowohl positiv als auch negativ – von diesem Vergleichsmaßstab abweichen. Darüber hinaus sind Investitionen in Titel, die nicht Bestandteil des Vergleichsmaßstabs sind, jederzeit möglich.

  Fondsstrategie und Fondsmanagement
  Welche Investment-Philosophie verfolgen wir, wie funktioniert das Zusammenspiel im Team und welche Produktionsschritte durchläuft der Fonds? Hier finden Sie die Antworten.

  Kommentar des Fondsmanagements9
  Zeitraum: 01.12.2022 - 28.02.2023
  Rückläufige Inflations- und unerwartet gute Wachstumsdaten führten zunächst zu steigenden Kursen an den Aktienmärkten. Die Inflation scheint aber hartnäckig zu bleiben, sodass die Zentralbanken betonten, dass ein Ende der Zinserhöhungen noch nicht absehbar sei. Insgesamt ergab sich daraus für die vergangenen drei Monate eine divergierende Entwicklung: Wertsteigerungen bei europäischen Aktien standen Verluste bei US- und japanischen Papieren gegenüber. Im Berichtszeitraum wirkte sich vor allem das Thema Konsum 4.0 positiv auf die Fondsentwicklung aus, da sich das Wirtschaftsumfeld für konsumnahe Themen stabiler gehalten hat als von den Marktteilnehmern zunächst erwartet. Auch das Thema Welt im Wandel, hier insbesondere das Unterthema Reflation, brachte das Portfolio voran. Das Thema Energietransformation wirkte hingegen belastend, da bei vielen Wachstumswerten die Bewertungen unter der Befürchtung litten, dass ein länger anhaltendes höheres Zinsniveau immer wahrscheinlicher wird. Auch das Thema Vernetzte Welt trug positiv zur Performance bei, insbesondere der Bereich Automatisierung fand hier große Aufmerksamkeit. Das Thema Künstliche Intelligenz hat durch die Veröffentlichung des Chatbots ChatGPT neuen Schwung erhalten, wir haben dieses Thema zunächst über den Erwerb von Titeln von Hochleistungschips-Anbietern abgedeckt. Das Gewicht des Themas Mobilität der Zukunft führten wir hingegen über den Verkauf von Autotiteln zurückt, da es einen sehr zyklischen Charakter aufweist. Das Thema Medizin von Morgen haben wir ferner über die Veräußerung von defensiven Werten aus dem Pharma- und Pflegebereich etwas reduziert. Des Weiteren wurden erstmals CO2-Emissionszertifikate ins Portfolio aufgenommen. Diese sind sind zentrale Bestandteile der Klimaschutzinitiativen der Regierungen. Sie trugen zuletz positiv zur Fondsentwicklung bei. Das Umfeld der Kapitalmärkte bleibt von einigen Unklarheiten bezüglich Wachstumsaussichten, Inflationspfad und Geldpolitik geprägt. In Anbetracht der hartnäckigen Inflation wird sich der restriktive Kurs der Notenbanken fortsetzen. Insofern sind die Risiken für Rücksetzer an den Märkten unverändert hoch.

  Fondsmanagement
  Wir sind einer der wenigen Fondsanbieter, die einen stringenten Teamansatz im Fondsmanagement verfolgen. Wie wir das machen, erfahren Sie hier. Außerdem berichten wir regelmäßig über die Entwicklung des Fonds.

  Investmentprozess
  Der Investmentprozess beschreibt die einzelnen Schritte und Zusammenhänge, die zur Erreichung des Fondszieles durchlaufen werden.
  Die Zukunftsthemen und dazu passende Aktien für das Portfolio werden im Rahmen eines mehrstufigen Investmentprozesses ausgewählt. Dabei wird als erstes ein Pool von Themen zusammengestellt. Im nächsten Schritt werden für jedes Thema die unter wirtschaftlichen Aspekten attraktivsten Unternehmen identifiziert. Danach bewertet das Fondsmanagement die Themen anhand von verschiedenen Kriterien, wie etwa Wachstumsaussichten, Kurs-Gewinn-Verhältnis, Qualität der Geschäftsmodelle oder Kapitalmarktrelevanz und wählt die fünf bis sechs zukunftsträchtigsten Kernthemen aus.

  Teamansatz

  Unsere Fonds werden auf Basis eines Teamansatzes gesteuert. Auch wenn der zuständige Portfoliomanager eigenverantwortlich handelt, so ist jede Anlage Ergebnis einer Gemeinschaftsarbeit. Damit die Rundumschau dieses ganzheitlichen Ansatzes funktioniert, ist ein enger Austausch innerhalb des Portfoliomanagements notwendig. Warum wir das machen? Um die vielversprechendsten Investmentideen zu finden und möglichst viele Blickwinkel miteinander zu kombinieren, um die bestmögliche Entscheidung treffen zu können.

  
  

  Historische Wertentwicklung per 28.02.2023
  
  

  Stammdaten
  Fondsname UniThemen Aktien A ISIN LU2486848448 WKN A3D04L Fondswährung EUR Auflegungsdatum 01.07.2022 Geschäftsjahr 01.10. - 30.09. Risikoklasse 3 SRI5 4 von 7 Verfügbarkeit grundsätzlich bewertungstäglich Preisfeststellung Taggleich (Ordererteilung vor 16 Uhr im UnionDepot) Verwaltungsgesellschaft (Legal Entity Identifier) Union Investment Luxembourg S.A. (529900FSORICM1ERBP05) Fondstyp OGAW-Sondervermögen Scope Mutual Fund Rating B1 Vergleichsgruppe Aktien Welt		Sparplan Ab 25,00 EUR pro Rate Ausgabeaufschlag2 5,00 % vom Anteilwert. Hiervon erhält Ihre Bank 90,00 - 100,00 %6 Verwaltungsvergütung Zurzeit 1,20 % p.a., maximal 1,75 % p.a. Hiervon erhält ihre Bank 25,00 - 35,00 %6 Laufende Kosten4 1,8 % p.a. Erfolgsgebühr3 0,0 % Ertragsverwendung Ausschüttend Mitte November Teilfreistellung8 30,00 % (Privatanleger) Freistellungsempfehlung 1,27 EUR pro Anteil (Schätzwert)

  1 Scope Mutual Fund Rating per 28.02.2023 2 Wenn dieser Fonds in einer Versicherungslösung vermittelt wird, wird kein Ausgabeaufschlag erhoben. 3 Die vorstehende Schätzung der jährlichen Erfolgsgebühr entspricht dem Durchschnittswert der vergangenen letzten fünf Vergleichsperioden. Der zukünftige Betrag hängt davon ab, wie gut sich Ihre Anlage in der aktuellen Vergleichsperiode (01.10 - 30.09) im Vergleich zu dem in der Anlagepolitik angegebenen Vergleichsmaßstab entwickelt. Die Erfolgsgebühr entspricht dabei bis zu 25 % des Wertes, um den die Anteilwertentwicklung die Entwicklung des Vergleichsmaßstabs übertrifft. Die Auszahlung der Vergütung erfolgt jährlich nach Ende der Vergleichsperiode. Weitere Informationen zur Erfolgsgebühr können Sie dem Abschnitt ?Kosten? des Verkaufsprospektes entnehmen. Der ausgewiesene Wert wird analog des Basisinformationsblattes (BIB) auf eine Nachkommastelle gerundet. 4 Hierbei handelt es sich um eine Schätzung. Die laufenden Kosten umfassen die vom Fonds getragenen Kosten inklusive Transaktionskosten. Eine eventuelle Erfolgsgebühr wird nicht berücksichtigt. Genauere Informationen entnehmen Sie bitte den aktuellen Verkaufsunterlagen. Der ausgewiesene Wert wird analog des Basisinformationsblattes (BIB) auf eine Nachkommastelle gerundet. 5 SRI (Summary Risk Indicator). Anhand des Gesamtrisikoindikators können Produkte hinsichtlich des möglichen Risikos miteinander verglichen werden. Je höher der Gesamtrisikoindikator, umso höher das Risiko. Die Einstufung kann sich künftig ändern. Ein Gesamtrisikoindikator von 1 bedeutet nicht, dass es sich um eine risikofreie Anlage handelt. 6 Die Höhe der Partizipation kann sich ändern. 7  100% MSCI All Country World (total return, net dividends, auf Euro-Basis) 8 Die Teilfreistellung dient als Ausgleich für bestimmte Steuern, die bereits auf Fondsebene erhoben wurden. Die steuerpflichtigen Erträge des Fonds, zum Beispiel bei einer Ausschüttung, sind daher in Höhe des genannten Prozentsatzes steuerfrei. 9 Die Quelle der genannten Finanzmarktdaten ist, sofern nicht anders ausgewiesen, Datastream oder Bloomberg.